10월~11월 수주모멘텀이 기대된다. 대형 프로젝트로는 나이지리아 Egina FPSO (25억불), 나이지리아 Brass LNG 프로젝트 (30억불), 이미 Lowest에 선정된 쿠웨이트 North Al-zour 복합화력 (15억불) 등이 예상된다. 향후 3Q 실적은 현대오일뱅크 흑자전환 등으로 전반적으로 2Q 대비 개선될 것으로 기대된다. 다만 선박부문의 수익성 하락과 운전자본 부담은 지속될 것으로 전망되지만, 이러한 리스크 사항들은 이미 주가에 상당수 반영되었다는 판단이며 단기적으로는 수주모멘텀이 부각되면서 valuation (PBR 0.9X, 2012) 매력이 주목될 전망이다.
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